导读:本文包含了股票指数期货论文开题报告文献综述、选题提纲参考文献及外文文献翻译，主要关键词:期货,指数,股票,股指,波动性,沪深,模型。
股票指数期货论文文献综述
钟宇[1]（2019）在《中国黄金期货指数与黄金股票指数关系分析》一文中研究指出随着我国证券市场的不断发展壮大,越来越多的投资者进入市场,并将股票作为自身资产组合的一个重要组成部分。纵观过去几年市场走势,黄金行业上市公司,因其表现活跃、行业股票涨幅远超大盘涨幅,受到广大股票投资者的青睐,在此背景下,对黄金行业股票价格走势的研究显得尤为重要。利用ADF检验、Johansen协整检验对黄金期货指数和黄金股票指数之间的关系进行了实证检验,p值显示我国黄金期货指数与黄金股票指数是长期协整的,期货市场价格是影响股票价格的一个重要因素。(本文来源于《现代盐化工》期刊2019年03期）
田冰,刘晓雪,胡俞越[2]（2019）在《投资者关注与沪深300股票指数及股指期货波动溢出效应的传导研究——基于百度指数作为投资者关注度指标的考量》一文中研究指出"百度指数"作为投资者关注的衡量指标,被用于投资者关注与股票市场波动或收益率的分析,但鲜少用于期货市场研究中。本文通过考察百度指数与成交量等市场指标之间的相关性、平稳性、VAR一阶滞后模型的基础上,利用BEKK-GARCH模型对投资者关注与沪深300股指期货、股票指数收益率之间的波动溢出效应进行了实证分析,结果表明:第一,百度指数在一定程度上能够精确即时地反映投资者关注;第二,滞后一期投资者关注对主要市场变量产生正向压力,这与股票市场的反应类似;第叁,沪深300股指期货与沪深300股票指数之间存在双向波动溢出效应;第四,限仓措施一定程度上"阻断"了沪深300股指期货、现货市场向百度指数信息传递的有效路径,使得百度指数向沪深300股票期货与现货之间的传导由双向波动溢出转为单向波动溢出,进而提出了叁条针对性的建议。(本文来源于《价格理论与实践》期刊2019年01期）
田树喜,刘冬洋,闫鹏飞[3]（2018）在《股指期货是否抑制了股票市场的正反馈交易?——基于沪深300股票指数的实证检验》一文中研究指出借助正反馈交易模型和EGARCH模型,引入股指期货交易的虚拟变量,对我国沪深300股票市场的正反馈交易进行了检验,结果表明:股指期货引入后股票市场在新信息冲击下的正反馈交易倾向受到抑制,但滞后信息冲击的影响依然显着,正反馈交易具有长期记忆特征。究其原因在于股指期货的引入虽然改变了股票市场的信息反应模式,但并没有提升市场的信息效率,即股指期货市场率先反映市场信息变化,但这种变化并未通过指数套利有效传递到股票现货市场,导致股票现货市场对新信息反应滞后,投资者决策更多依赖滞后信息,形成了正反馈交易的滞后显着特征。(本文来源于《东北大学学报(社会科学版)》期刊2018年05期）
徐步[4]（2018）在《股指期货投机者与股票市场波动率——来自沪深300指数期货的经验证据》一文中研究指出基于2010年5月至2015年4月A股和股指期货的数据,结合倾向性得分匹配与差分回归等方法,分析股指期货投机者对股市波动的影响。研究发现:股指期货投机者总体上并未显着影响股市波动率;市场流动性较好时,股指期货投机增加伴随着股市波动率降低;市场流动性较差时,股指期货投机者对波动率没有明显影响。(本文来源于《经济经纬》期刊2018年02期）
程小勇[5]（2017）在《运用E-迷你罗素2000指数期货管理中小市值股票风险》一文中研究指出E-迷你罗素2000指数期货和期权将于7月10日在芝商所挂牌交易，罗素2000指数是罗素指数中的一种，由Frank Russell公司创立于1972年，成分指数股股数2000家。从近期欧美股票市场的表现来看，代表大盘股的金融、能源板块和代表中小(本文来源于《期货日报》期刊2017-07-06）
张冰洁[6]（2017）在《股指期货对股票指数波动影响的实证分析》一文中研究指出股指期货是现代金融衍生工具领域的一项重要的创新,发展至今已经成为世界资本市场中备受关注的金融工具之一。我国股指期货市场的发展较为缓慢和波折,沪深300股指期货在2010年挂牌上市时才意味着中国股市有了这种新的做空机制。随后为了顺应金融市场的发展,中金所在2015年将上证50股指期货和中证500股指期货也挂牌上市,此后中小市值股指期货也可以做空,股指期货在我国得到了进一步的发展。但同年6月起股市异常波动让中金所于8月起连续出台了一系列限制股指期货交易的严厉措施,股指期货的发展一度受挫。股指期货以股指为标的,这一固有性质决定了它与指数现货市场在价格发现、价格引导等方面都具有很密切的联动关系,在一定程度上,股指期货交易会影响股票价格的波动性。本文就这一影响关系进行了分析,首先文章介绍了股指期货的概念,概述了股指期货的发展概况及其市场功能,接着对股票市场的波动性理论进行了分析,并从理论的角度对股指期货与指数现货的定价关系及其对现货市场的影响情况作了分析。其次在实证部分,本文选择市场代表性较好的沪深300指数和代表中小市值股指的中证500指数的日收盘数据作为对象,运用GARCH模型来研究现货市场的指数波动情况;另外选取中证500股指期货在交易日的日收盘价数据,运用VAR模型对比研究其对两个现货市场的作用。其中两个指数采用2012.4.16到2017.1.20之间共1163个交易日的日收盘数据,中证500股指期货按照各月交易的主力合约方法选取了2015.4.16-2017.1.20共435个交易日的日收盘数据。本文实证第一部分主要运用GARCH模型和非对称EGARCH模型,得到的结论第一点是市场波动在IC500推出后有所增加,但作用程度十分有限,且中证500市场的波动程度要大于沪深300市场;第二点是推出中证500股指期货后,两个指数市场中均表现出市场信息传递效率没有被改善,较推出前下降;第叁点是股票市场的收益率波动具有杠杆效应,且随着IC500的推出杠杆效应被放大。本文实证第二部分具体分析这种波动影响的方向和程度,运用VAR模型、格兰杰检验、脉冲响应和方差分解分析,得到的结论是两个指数市场分别与IC500存在格兰杰因果,且两指数市场中的价格对IC500的冲击均有正向响应,且中证500指数比沪深300指数受到更大程度冲击,但整体来看两指数受IC500的影响程度均不大。最后根据实证分析,我们借鉴发达国家发展期现货市场的经验,为我国股指期货的发展和完善提出相应建议。(本文来源于《华东政法大学》期刊2017-05-20）
李洪静,戴景[7]（2017）在《论我国股票指数期货若干问题的思考》一文中研究指出股票指数期货属于金融期货合约。股票指数期货可以促使股市形成多种样式的交易品种,这样股市就可以引进合理的交易制度,从而在一定程度上提升资金的使用率,而且较为关键的则是我国股票指数期货可以有效的规避市场竞争存在的风险,这十分有利于我国市场经济体制的宏观调控,保证我国经济稳定增长,同时,这也充分说明我国在发展的过程中,需要合理的设计股票指数期货方案,我国相关部门要对我国财政经济展开深入的调查,结合我国市场经济发展情况,借鉴世界各国的良好的经验,不断的完善股票指数期货相关措施,只有这样,我国才能吸引更多的套期保值者、投资者和套利者,促使其经积极的参与到其中。(本文来源于《智富时代》期刊2017年03期）
曾张旭阳,谭黎栗[8]（2017）在《探讨股票指数期货对我国证券市场的影响》一文中研究指出自股票指数期货2010年4月16日正式推出以来,人们就一直很热衷于研究其对市场的影响,诚然,股指期货的的推出使我国资本市场上又增加了一种交易品种,对我国证券市场带来深远影响。本文将通过对股票指数期货的特点以及特有功能来进一步分析其对我国证券市场的有利以及不利影响。(本文来源于《现代经济信息》期刊2017年05期）
肖小娟[9]（2017）在《沪深300股指期货对沪深300指数股票市场的波动性影响研究》一文中研究指出自2010年来,股指期货已经在中国推出已有七年,股指期货相对推出时已经取得了很大的进步,在发展国家的金融市场的过程中扮演着重要角色,股指期货本是为了规避系统性风险、完善资金的配置和股市的稳定器而能上市交易,然而在2015年股票现货市场出现了新的一轮股灾,沪深两大股市绝大多数个股都经历了大幅震荡,股市被重新洗牌。而这时的股指期货成为首要质疑对象被推向风口,在1987年时也同样出现此问题,当时的美国及全球范围内股市崩盘爆发,投资者们对期指的信任在股灾后几乎一去不复返。近年来,分析股指期货是否真是股票市场暴跌首要元凶成为热门研究话题。波动性则是这个研究话题的核心,波动性反映就是市场的风险,对研究期货是否发挥了其本身的功能作用是十分重要的。本文以沪深300期现货市场为标的,研究时使用理论先行,然后与实证分析有机结合方法来研究波动性及二者价格之间的相关性问题,波动性研究部分选择的样本数据时间段是2005年4月8日至2016年12月31日,采用的是沪深300指数交易日的日收盘价数据,先通过构建GARCH模型对所选样本空间做检验分析,采用EGARCH、PGARCH等非对称性GARCH模型对输出结论验证。在考察期现相关性部分选择样本数据的时间段是2010年4月16日至2016年12月31日,选用沪深300指数交易日的日收盘价,以及沪深300期指主力合约连续日的日收盘价,在做实证分析时,先做平稳性ADF检验,用Granger因果检验来说明期现价格间短期关系,然后通过协整检验和误差修正模型得出二者之间的长期关系。本文研究结论:(1)启动沪深300股指期货正式交易后其对应的指数现货市场的波动性的减弱。(2)限制沪深300期指交易后同样也减小现货市场的波动性,但影响不是很显着,这可能跟研究阶段时正处于股市低迷时期、监管力度、去杠杆等因素有关。(3)沪深300市场的期现价格在短期、长期中都保持一种均衡关系,并且从长期看,股指期货比现货指数市场更能发挥发现价格的功能,也可理解为期货市场的价格要领先于现货市场指数指标。(本文来源于《云南财经大学》期刊2017-02-01）
王慧林,李长智[10]（2016）在《沪深300股指期货与股票指数长期均衡关系分析》一文中研究指出沪深300股票指数是由我国的两大证券交易所上海证券交易所与深圳证券交易所一起编制的股票价格指数,于2005年4月8日开始发布,从发布之日起就成为众多投资者的重要参考指数。随着我国金融市场的不断完善以及投资者规避风险需求的不断增加,沪深300指数期货于2010年4月16日正式推出。沪深300股指期货的推出,一方面,丰富了我国金融产品的数量,另一方面,对于股票市场的稳定做出了重要贡献。本文以沪深300股指期货和沪深300股指现货为例,分别选取了其2014年9月5到2016年5月27日的271个数据,由此得出370个收益率,建立VAR模型及其脉冲响应函数,具体分析了股指期货与股票市场之间的互动关系。(本文来源于《全国商情》期刊2016年15期）
股票指数期货论文开题报告
（1）论文研究背景及目的
此处内容要求：
首先简单简介论文所研究问题的基本概念和背景，再而简单明了地指出论文所要研究解决的具体问题，并提出你的论文准备的观点或解决方法。
写法范例：
"百度指数"作为投资者关注的衡量指标,被用于投资者关注与股票市场波动或收益率的分析,但鲜少用于期货市场研究中。本文通过考察百度指数与成交量等市场指标之间的相关性、平稳性、VAR一阶滞后模型的基础上,利用BEKK-GARCH模型对投资者关注与沪深300股指期货、股票指数收益率之间的波动溢出效应进行了实证分析,结果表明:第一,百度指数在一定程度上能够精确即时地反映投资者关注;第二,滞后一期投资者关注对主要市场变量产生正向压力,这与股票市场的反应类似;第叁,沪深300股指期货与沪深300股票指数之间存在双向波动溢出效应;第四,限仓措施一定程度上"阻断"了沪深300股指期货、现货市场向百度指数信息传递的有效路径,使得百度指数向沪深300股票期货与现货之间的传导由双向波动溢出转为单向波动溢出,进而提出了叁条针对性的建议。
（2）本文研究方法
调查法：该方法是有目的、有系统的搜集有关研究对象的具体信息。
观察法：用自己的感官和辅助工具直接观察研究对象从而得到有关信息。
实验法：通过主支变革、控制研究对象来发现与确认事物间的因果关系。
文献研究法：通过调查文献来获得资料，从而全面的、正确的了解掌握研究方法。
实证研究法：依据现有的科学理论和实践的需要提出设计。
定性分析法：对研究对象进行“质”的方面的研究，这个方法需要计算的数据较少。
定量分析法：通过具体的数字，使人们对研究对象的认识进一步精确化。
跨学科研究法：运用多学科的理论、方法和成果从整体上对某一课题进行研究。
功能分析法：这是社会科学用来分析社会现象的一种方法，从某一功能出发研究多个方面的影响。
模拟法：通过创设一个与原型相似的模型来间接研究原型某种特性的一种形容方法。
股票指数期货论文参考文献
[1].钟宇.中国黄金期货指数与黄金股票指数关系分析[J].现代盐化工.2019
[2].田冰,刘晓雪,胡俞越.投资者关注与沪深300股票指数及股指期货波动溢出效应的传导研究——基于百度指数作为投资者关注度指标的考量[J].价格理论与实践.2019
[3].田树喜,刘冬洋,闫鹏飞.股指期货是否抑制了股票市场的正反馈交易?——基于沪深300股票指数的实证检验[J].东北大学学报(社会科学版).2018
[4].徐步.股指期货投机者与股票市场波动率——来自沪深300指数期货的经验证据[J].经济经纬.2018
[5].程小勇.运用E-迷你罗素2000指数期货管理中小市值股票风险[N].期货日报.2017
[6].张冰洁.股指期货对股票指数波动影响的实证分析[D].华东政法大学.2017
[7].李洪静,戴景.论我国股票指数期货若干问题的思考[J].智富时代.2017
[8].曾张旭阳,谭黎栗.探讨股票指数期货对我国证券市场的影响[J].现代经济信息.2017
[9].肖小娟.沪深300股指期货对沪深300指数股票市场的波动性影响研究[D].云南财经大学.2017
[10].王慧林,李长智.沪深300股指期货与股票指数长期均衡关系分析[J].全国商情.2016
论文知识图
