导读:本文包含了亚式期权论文开题报告文献综述、选题提纲参考文献及外文文献翻译，主要关键词:期权,模型,分数,布朗运动,利率,价格,平均。
亚式期权论文文献综述
孙玉东,田景仁,陈瑛[1]（2019）在《分数跳扩散Heston模型下的算术平均亚式期权定价》一文中研究指出在分数跳扩散环境下,研究了一些有关Heston金融资产模型的结果.利用Gronwall不等式,给出了Heston金融资产模型的L~p有界性和连续性.此外,给出了Heston金融资产模型的随机网格划分,并通过Monte-Carlo模拟研究了算术平均亚式期权的价格.(本文来源于《杭州师范大学学报(自然科学版)》期刊2019年06期）
陈有杰[2]（2019）在《Heston模型下离散几何平均亚式期权定价》一文中研究指出本研究在标的资产价格满足Heston随机波动率模型下讨论基于资产价的离散几何平均情形的亚式期权定价。应用半鞅It?公式、多维联合特征函数、Girsanov测度变换和Fourier反变换等随机分析方法,推导出了基于资产价的几何平均亚式期权的定价公式,最后给出了数值计算实例,并分析了波动率参数对期权价格的影响。(本文来源于《河池学院学报》期刊2019年05期）
高荣,王纯,张赞美[3]（2019）在《关于不确定汇率模型的亚式期权定价公式推导》一文中研究指出亚式期权是一种重要的金融衍生工具,它是金融市场最受欢迎的路径依赖型期权之一,其收益取决于期权整个周期内标的资产的平均价值.由于风险的动态不确定性,因此假设外汇市场中的利率是一个不确定过程,其变化规律可由不确定微分方程来刻画.为了对冲外汇市场中的风险,银行拟定一个合同来赋予投资者以敲定价格购买外汇的权力,而拥有这项权利需要付出一定的代价.因此,本文以不确定外汇模型为基础研究了亚式期权问题,结合不确定理论和公平定价原则最终推导了几何平均亚式期权的定价公式.(本文来源于《河北大学学报(自然科学版)》期刊2019年05期）
胡攀[4]（2019）在《次分数跳-扩散过程下亚式期权定价模型的数值解》一文中研究指出在次分数Ho-Lee随机利率模型下,利用Δ对冲原理,建立了次分数跳-扩散过程下,带有交易费和红利支付的几何平均亚式期权定价的偏微分方程模型;通过变量代换将定价模型化为Cauchy问题;利用有限差分法和复合梯形法给出了定价模型的数值解,并通过一个算例检验了算法设计的有效性.(本文来源于《云南民族大学学报(自然科学版)》期刊2019年05期）
钟彦洪[5]（2019）在《双因素随机波动率模型的亚式期权定价》一文中研究指出期权是金融交易市场上重要的一类投资工具,是现代金融市场上既可以实现套期保值又可以有效管理风险的工具.因此,期权定价是金融领域研究的热点和重点内容之一.随着经济全球化的不断发展,金融市场不断繁荣发展,衍生出各种各样的新型期权.亚式期权是金融市场中交易最频繁的奇异期权之一,是一种强路径依赖性期权.与标准期权相比,价格相对偏低,风险也小,能有效避免人为操纵和控制市场风险,同时也具有显着有效的保值功能,所以亚式期权深受投资者的青睐,广泛应用于实际金融市场.由于经典Black-Scholes模型在刻画金融市场基础资产价格运动行为方面存在不足,且大量金融实证分析表明市场中基础资产价格的收益率分布存在尖峰厚尾、波动率”微笑”现象、聚集性、杠杆效应等特性.为了解释实际市场的现象,学者不断地改进Black-Scholes模型,引入不同期权的模型.如,随机波动率模型,随机利率模型等.随机波动率模型能够捕捉金融市场波动率的动态特征和波动率的聚集性、杠杆性而被广泛应用,随机利率模型能够演绎利率变量的各种不确定性来源,如果引入额外的状态变量(如通货膨胀率,GDP等)可显着改善模型拟合度.因为多因素模型能更好地描述利率不确定因素以及波动率的动态特征,更好地拟合金融市场运动行为.最近几年来,学者结合现实市场复杂多变的特点考虑多因素模型来给期权定价建模.本文应用两个Cox-Ingersoll-Ross模型刻画基础资产的波动率,将波动率分为长期和短期波动率两部分,并考察了随机利率由此两个波动因素的线性和,可以表示成通货膨胀率和GDP组成,构建随机利率和双因素随机波动率框架的亚式期权定价.此类模型能更好地捕捉波动率变化的动态特征和利率期限结构,从而使亚式期权定价的结果更贴近实际复杂多变的金融市场.本文利用It?o公式、多维随机变量联合特征函数、偏微分方程、Gisanov测度变换以及傅立叶反变换技术等随机分析方法,分别推导出连续时间情形的固定执行价格和浮动执行价格的几何亚式期权价格的近似显示解,并应用数值实例分析近似显示解的正确性和有效性以及固定执行价格几何平均亚式期权价格受模型主要参数的影响.进一步,因为算术平均价格不服从对数正态分布,一般不存在封闭形式的定价公式.这里利用Edgeworth逼近方法选择对数正态分布逼近真实分布和数学随机积分方法计算在连续时间情形下的固定执行价格算术平均亚式期权定价近似解析式,并应用数值实例分析近似显示解的正确性以及固定执行价格算术平均亚式期权受模型主要参数的影响.数值分析表明,随机波动率和随机利率对期权价格有显着影响,特别是对长期期权影响较大.该模型适用于较长时间的实际市场变化建模和信用风险管理.在双因素随机波动率模型下研究连续时间情形的亚式期权定价问题更能模拟当今复杂多变的金融市场,丰富了亚式期权定价的理论体系和数值方法,为亚式期权的研究提供更为有力的理论依据和方法,同时也为投资者提供合理的风险评估和套期保值,从而获得收益.(本文来源于《广西师范大学》期刊2019-06-01）
郭磊[6]（2019）在《几类亚式期权定价问题的数值研究》一文中研究指出现如今,金融资本快速流动,人们在获取高额利润的同时仍积极寻求方法来降低风险性,其中期权的套期保值功能可以很好的对金融产品进行定价和评估,受到了众多学者的关注。期权种类繁多,其中亚式期权脱颖而出,亚式期权风险小,符合投资者的需求。目前,对亚式期权的研究大多建立在标准布朗运动下,运用变量代换转化成热传导方程进行求解,但在实际的交易市场中,标的资产会出现“跳跃”活动。因此,本文主要考虑跳-扩散模型和混合分数跳-扩散模型下的亚式期权,使用简单、有效的数值方法-径向基函数法研究期权定价问题。主要内容如下:(1)根据无套利原理和Ito公式,建立了Merton时变利率模型下带有交易费的欧式看涨期权定价模型,采用径向基函数法对模型进行数值求解。利用Matlab进行数值模拟,验证了数值方法的有效性,分析了无风险利率和波动率的变化对期权价格的影响。(2)基于Ito积分公式及布朗运动、泊松分布的相关性质,建立了跳-扩散的亚式期权定价模型。引入新的状态变量,将定价公式转化成含两个变量的非线性变系数方程,然后通过径向基函数法求解。数值实验表明,波动率和跳跃强度与亚式期权的价格成正比。(3)基于混合分数跳-扩散过程,通过泰勒展开和自融资策略,导出了混合分数跳-扩散模型下亚式期权的定价公式,通过径向基函数方法数值求解了定价公式。数值实验直观的展示了赫斯特指数、跳跃强度等因素对亚式期权价格的影响。(本文来源于《河南科技大学》期刊2019-05-01）
广发期货期权研究小组[7]（2019）在《亚式期权套期保值案例分析》一文中研究指出A 利用期权和期货进行套期保值的对比一般而言，套期保值即在现货市场和期货市场对同一种类的商品同时进行数量相等、方向相反的买卖活动。实际操作中，往往在买进或卖出现货的同时，在期货市场上卖出或买进同等数量的期货，构成风险有限的组合。若一段时间后，价(本文来源于《期货日报》期刊2019-04-03）
王晓宝[8]（2019）在《利用亚式期权控制采购均价》一文中研究指出企业在原材料采购中，经常会遇到均价结算形式，即最终的采购价是按照某一段时间内的现货均价定价，例如，每周均价、每月均价等，为规避风险，企业通常的做法是在采购计价期间平均采购原材料，并卖空期货做保值，但在现实操作中企业很难保证每天平均采购原材料，这给企业锁定(本文来源于《期货日报》期刊2019-03-20）
王伟[9]（2019）在《Markov调制的分数布朗运动模型下亚式期权定价》一文中研究指出基于可靠性数学的思想,研究了Markov调制的分数布朗运动模型下亚式期权的定价问题.从亚式期权所满足的概率密度转移函数出发,利用无套利定价的方法,分别计算出具有固定敲定价格的亚式看涨和看跌期权的定价公式.(本文来源于《淮海工学院学报(自然科学版)》期刊2019年01期）
贾念念,谢嘉欣[10]（2019）在《基于两个相关资产的亚式期权定价研究》一文中研究指出本文研究具有浮动敲定价格的亚式期权,应用物理概率测度和公平保费原理的理论,求出亚式期权的期权定价公式。假设房价波动遵循非齐次泊松跳跃扩散过程,期权敲定价格满足公式,得到亚式期权的定价公式及亚式看涨期权的平价公式。(本文来源于《时代金融》期刊2019年06期）
亚式期权论文开题报告
（1）论文研究背景及目的
此处内容要求：
首先简单简介论文所研究问题的基本概念和背景，再而简单明了地指出论文所要研究解决的具体问题，并提出你的论文准备的观点或解决方法。
写法范例：
本研究在标的资产价格满足Heston随机波动率模型下讨论基于资产价的离散几何平均情形的亚式期权定价。应用半鞅It?公式、多维联合特征函数、Girsanov测度变换和Fourier反变换等随机分析方法,推导出了基于资产价的几何平均亚式期权的定价公式,最后给出了数值计算实例,并分析了波动率参数对期权价格的影响。
（2）本文研究方法
调查法：该方法是有目的、有系统的搜集有关研究对象的具体信息。
观察法：用自己的感官和辅助工具直接观察研究对象从而得到有关信息。
实验法：通过主支变革、控制研究对象来发现与确认事物间的因果关系。
文献研究法：通过调查文献来获得资料，从而全面的、正确的了解掌握研究方法。
实证研究法：依据现有的科学理论和实践的需要提出设计。
定性分析法：对研究对象进行“质”的方面的研究，这个方法需要计算的数据较少。
定量分析法：通过具体的数字，使人们对研究对象的认识进一步精确化。
跨学科研究法：运用多学科的理论、方法和成果从整体上对某一课题进行研究。
功能分析法：这是社会科学用来分析社会现象的一种方法，从某一功能出发研究多个方面的影响。
模拟法：通过创设一个与原型相似的模型来间接研究原型某种特性的一种形容方法。
亚式期权论文参考文献
[1].孙玉东,田景仁,陈瑛.分数跳扩散Heston模型下的算术平均亚式期权定价[J].杭州师范大学学报(自然科学版).2019
[2].陈有杰.Heston模型下离散几何平均亚式期权定价[J].河池学院学报.2019
[3].高荣,王纯,张赞美.关于不确定汇率模型的亚式期权定价公式推导[J].河北大学学报(自然科学版).2019
[4].胡攀.次分数跳-扩散过程下亚式期权定价模型的数值解[J].云南民族大学学报(自然科学版).2019
[5].钟彦洪.双因素随机波动率模型的亚式期权定价[D].广西师范大学.2019
[6].郭磊.几类亚式期权定价问题的数值研究[D].河南科技大学.2019
[7].广发期货期权研究小组.亚式期权套期保值案例分析[N].期货日报.2019
[8].王晓宝.利用亚式期权控制采购均价[N].期货日报.2019
[9].王伟.Markov调制的分数布朗运动模型下亚式期权定价[J].淮海工学院学报(自然科学版).2019
[10].贾念念,谢嘉欣.基于两个相关资产的亚式期权定价研究[J].时代金融.2019
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