对数收益率论文

大偏差方法在投资组合中的应用
论文摘要本文研究了离散时间下,风险资产价格增长率独立同分布,投资决策依赖于前一时刻的风险资产价格变动情况下的最优投资组合.利用大偏差方法,证明了这种情形下时均对数收益率的大偏差...
基于局部均值分解的高频金融数据波动率估计
论文摘要为解决高频数据在风险评估中存在的非线性问题,提出了利用局部均值分解方法实现高频数据波动率估计。首先,采用高频模拟数据验证估计方法的可行性;其次,将沪深300指数不同频率...